现在，越来越多人知道到了理财的重要性。可是，想理好财并不简单。近年来，财富办理商场很不和平，从2015年的e租宝跑路到本年的P2P挤兑，几个月内200多家P2P公司会集跑路，商场雷声不断，许多出资人血本无归。
所以人们不由要问，还能不能理财?怎样理财才不被坑?
理财并非易事，要理好财并不简单，需求有丰厚的金融专业常识和客观的自我认知才干。怎样才干理好财?笔者以为榜首要了解自己，第二要讲究财物装备，第三要了解详细的金融产品，三者缺一不可。
本文作者:陈方
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陈方
姑苏经纬仁合财富出资办理有限公司创始人、总裁。
01 理财，首先要了解自己
哲学中的3个终极问题是:我是谁?我从哪里来?要到哪里去?关于理财，相同适用这三个问题，即我的财政状况及危险承受才干怎么?我的理财需求是什么?我要到达什么样的理财方针?
财政状况是否健康?
许多人往往只知道自己有多少钱，却不知道自己的财政状况是否健康。健康的财政状况是取得更多财富的基本确保。学过会计学的人都知道点评企业运营是否健康的财政方针，其实点评个人的财政是否健康也适用以下这些方针。
(1)财物负债率
即家庭总负债/总财物。该方针用来衡量家庭财物结构是否合理，是否由于负债太高而引发危险。家庭财物包含存款、国债、基金等金融财物，也包含房产等什物财物。负债包含各类借款、信用卡透支等。一般状况下，家庭财物担任率在0.5以下为合理，假如负债比率过高，还贷的开支就越大，将下降家庭净现金流，腐蚀家庭财物。
(2)流动比率
家庭流动性财物/每月净开销，流动性财物包含现金、存款、短期低危险理财产品，该方针反映抵挡突发状况的才干。该比率为3~6为宜，即流动性财物足以敷衍家庭3~6个月的开支。现实日子中许多出资人手头一有钱就会想到要买理财、买股票、买P2P，但需求用钱时往往会发现钱不够了，这些人的问题是没有把控好自己的财物流动性。
(3)危险财物占比
危险财物/家庭总财物，该方针反映家庭经过装备预期收益较高危险较高的财物，供给家庭的财富增长速度，另一方面也反映家庭财物的危险程度。危险财物指:股票及与股票相关的基金、股权、低等级债券、期货、外汇等收益高、危险高的出资。参考值为(80-年纪)/100，比方30岁的年轻人，危险财物在50%左右为宜，50岁的中年人，危险财物占比在30%以下为宜，可跟据不同的危险偏好做10%~20%的调整。
对自己的财政状况有明晰的认知，对资金的组织有一个完好的规划，是做好理财的榜首步。
危险偏好和危险承受才干
什么是危险承受才干?危险承受才干是出资亏本后，能够不影响你正常的日子，超越这个规划，就是危险承受才干不匹配。什么是危险偏好?是指为了实现方针，出资者在承当危险的品种、巨细等方面的情绪。
在现实日子中，有许多人理财不妥导致破产，究其原因是片面的危险偏好与实践危险承受才干不匹配。比方有些晚年人，为了赚取高收益，把自己一生的积储包含养老金悉数投入到高危险的理财产品中，一旦呈现危险则血本无归。
危险承受力的两个要素:收入和年纪。收入决议了危险承受才干的根底，有了安稳的收入才干有结余资金去理财，一般来讲，收入越高危险承受才干就越强。一起出资理财金额占收入(个人财物)的份额，也是判别危险承受才干的要害。例如:年薪百万元的人，加杠杆用千万去出资，明显超出了自己的危险承受才干;年薪十万元，但只用一万元去理财，明显远低于自己的危险承受才干。
年纪也是判别危险承受才干的重要要素，一般来说年纪越大，危险承受才干越低，见图1。青年时期开支较小，中年时期开支大负债大，晚年时期损失收入来历还要应对养老医疗等贵重开支。相对来说，年纪越大，挑选理财的办法应当也越稳健保存。
图1 不同年纪的危险承受才干
实在的理财需求和理财方针
虽然每个人、每个家庭的理财需求千差万别，但总结下来无非以下3类:一是获取(高)收益，经过理财来取得比一般存款更高的收益，然后到达财物增值，到达理财方针;二是避险需求，不论财物量巨细、理财常识多寡，都不期望看到亏本;三是装备财物，扩展财物覆盖面，经过把财物装备到不同范畴，使财物能发生多元化的收益。
有理财过程中，有必要归纳考量以上3个要素，不能片面寻求收益，要清晰自己的正真需求是什么。所有人都要阅历:出世-生长-老练-变老的人生阶段。依照时刻次序，咱们所有人理财方针都能够分为短期、中期、长时间。短期方针是主要为满意大额的消费:如旅行休假、家具家电、进修训练等;中期方针主要为筹集偿还房贷、购车基金等;长时间方针主要指孩子的教育储蓄、养老金储藏等。结合家庭和个人支状况、不一起期理财要点，制定切合本身实践的理财方针。
02 理财，要讲究财物装备
财物装备俗称不把鸡蛋放在一个篮子里，其意图是树立多样化的财物类别，以到达平衡危险的意图。财物装备在很大程度上能够下降单一财物的危险，是出资组合办理的重要环节。每个财物类别有不同程度的收益和危险等级，然后在一段时刻内各种财物体现会不同。
讲到财物装备，必定要讲理财金字塔，见图2。理财金字塔原理是:最底层较宽较稳健，它是树立理财规划的柱石，包含危险较小的保本类财物如现金、货币基金、人寿保单;中层是期限、危险、报答都在中等水平的收益型财物，如债券基金、固定收益理财产品、理财型稳妥、信任等;顶部较窄，投入资金不多，承当危险多，收益相对较高的具有进步性的投财物品，如房产、股票、期货等。
图2 财物办理金字塔
在确保底部满意夯实的前提下，可合适添加收益性财物和危险财物。针对不同的危险偏好，咱们常常见到的财物分配份额有以下几品种型。
253型
这是最常见的一种财物分配办法，适用于绝大多数人，特点是稳健，收益相对较好。将30%的财物出资于保本类财物中，在这其间，现金、存款，短期低危险理财、人筹稳妥等的分配份额也是有学识的，一般来说活期存款以留足个人六个月的月开销为限，稳妥的开支以个人年收收入的10%~20%为优，短期理财要根据详细状况来组织。50%的以各种收益型财物来组织，20%出资于危险性财物。这种配比办法适用于绝大多数人，尤其是50岁以上的人士;其特点是稳健，收益也相对较好。缺点是关于寻求较高收益的人来说，收益仍是不能让他们满意的。
343型
这是一种攻守平衡性财物分配办法，40岁左右的人比较适用。危险型财物为30%，与保本类财物恰当，收益型财物占40%，恰当增中了一些危险型财物将会使产品组合收益进步，40岁左右的人比较适用，由于它进可攻退可守，在经济不明朗时可变为2-5-3，在经济形势好时可变为4-4-2。
442型
这是一种进步型的理财办法，适用于35岁以下年轻人或出资经历丰厚者。40%出资于高危险财物，40%收益型财物，20%确保型财物，比较适用于35岁以下年轻人或出资经历丰厚的人，及危险偏好人士，添加了高危险部分的投入，可充沛满意其寻求高收益和成就感的心思。
03 理财，要了解详细金融产品
出资者在购买金融产品前，必定要看清产品的内容条款、实在结构、底层财物和运作逻辑，对产品的各环节理解无误，评价在自己的危险承受才干规划内才干决议是否出资，千万不能仅看收益高而盲目出资。要知道的是你看中人家的收益，人家看中的是你的本金。
产品投向要看清
产品投向是决议理财产品危险巨细最重要要素，产品投向必定要契合国家产业方针、具有杰出商场前景，未来能给产品及出资人带来报答。关于投向不契合产业方针、或投向不明的资金池产品要千万慎重尽量不要投。
把握买卖对手的状况
买卖对手即产品建立后的实践用款人，它的股东布景、运营状况、事务规划、发展趋势对金融产品的终究兑付极为重要。在进行出资决策前，应要点重视买卖对手的运营危险、商场危险、方针危险，必定要挑选实力强、运营标准、诺言度杰出的买卖对手。
采纳增信办法
增信办法是一旦金融产品运转呈现危险时的确保项目依然能够产品终究安全兑付的确保手法，一般为要求买卖对手或第三方供给典当、质押、确保等办法，作为抵挡危险的有用手法。典当率=典当担保金额/典当物实践价值，实践操作中典当率一般在60%左右，典当率越低越好，越低阐明典当物的实践价值对担保的金额确保倍数越高。选用确保担保办法，对担保人的担保才干要做深入调查，挑选运营标准、实力强、诺言高的公司作担保。
知晓办理人的办理才干及资质
办理人的办理才干关于金融产品的安全运营也至关重要，好的办理人能把坏的项目管好，差的办理人可能把好的项目管差，或不作为，终究发生危险。评介办理人的办理才干，能够从其办理规划、过往事例、商场口碑、团队人员构成、背面股东实力等来评介。
知已知彼，运用科学的办法，多堆集经历才干使咱们有理财路上少踩坑，才干理好财。当然，假如这些你以为太杂乱难以做到，找个专业、诚信的理财师也是十分正确的挑选。
